Если один из сторон договора умер, конечно договор аренды расторгается, если конечно права по договору автоматически не перешли к наследникам умершего арендодателя. Нужно видеть условия договора.

Пусть наследник умершего собственника земли думает, что делать с этим участком. Если наследников нет, земля станет государственной.